► 国家主席习近平:中美到底是对手,还是伙伴。这是一个根本的、也是管总的问题。中国愿意同美国做伙伴、做朋友。我们处理中美关系的根本遵循就是相互尊重、和平共处、合作共赢。工作得更好,生活得更好,孩子们成长得更好,是14亿多中国人民的殷切心愿。经过百年探索和接续奋斗,我们已经找到了一条适合自己的发展道路,正在以中国式现代化全面推进中华民族伟大复兴。
► 国安部:发文《如何化解人工智能带来的国家安全挑战》。今年以来,以ChatGPT为代表的人工智能技术迅速发展,给世界带来巨大机遇,但也不能忽视其蕴含的潜在风险挑战。如数据窃取风险、网络攻击风险、经济安全风险、“数据投毒”风险、军事安全风险等。
► 澎湃新闻:抖音近期测试视频内容付费服务,即用户在平台观看部分视频内容时,需付费才能解锁全部内容。功能要求粉丝数不少于10万,平台或将抽成30%。测试中已包括日常、知识、娱乐等,只要是符合平台规定的短视频或者中长视频,都可以设置为付费可看。
宏观经济
1、国家主席习近平:中美在诸多领域存在广泛共同利益,既包括经贸、农业等传统领域,也包括气候变化、人工智能等新兴领域。当前形势下,两国共同利益不是减少了,而是更多了。双方要充分用好在外交、经济、金融、商务、农业等领域恢复或建立的机制,开展禁毒、司法执法、人工智能、科技等领域合作。
2、发改委:将充分促进消费体制机制部际联席会议制度作用。挖掘消费新增长点,培育特色区域品牌。改善居民消费能力和预期,落实落细就业优先政策,多渠道增加城乡居民收入。营造放心消费环境,加强商品质量监督和消费信用体系建设,切实维护消费者的合法权益。
3、商务部:1-10月,我国对外投资持续增长,对外非金融类直接投资7362亿元,同比增长17.3%(折合1047.4亿美元,同比增长11%)。其中,我国企业在“一带一路”共建国家非金融类直接投资1816.9亿元,同比增长27%。
4、财政部:为进一步加快转移支付预算执行进度,提高地方预算编制的完整性,现提前下达2024年部分中央财政城镇保障性安居工程补助资金,共计425亿元。东部地区合计119.83亿元,中部地区合计178.08亿元,西部地区合计127.10亿元。
5、中疾控:10月,中国内地(不含港澳台)新增报告127例猴痘确诊病例。疫情呈现以下特点,98.2%病例为男性。其他接触方式传播风险低。除性接触以外的密切接触者中仅2人发生感染。绝大多数病例临床表现典型,主要为发热、疱疹、淋巴结肿大等症状。
6、发改委:1-10月,共审批核准固定资产投资项目130个,总投资1.08万亿元,其中审批100个,核准30个,主要集中在高技术、能源、水利等行业。10月审批固定资产投资项目4个,总投资56亿元,主要集中在能源、农业等行业。
地产动态
1、统计局:10月,70个大中城市中,新建商品住宅和二手住宅销售价格环比下降城市分别有56个和67个,均比上月增加2个。一线城市新建商品住宅和二手住宅销售价格环比分别下降0.3%和0.8%。二线城市新建商品住宅和二手住宅销售价格环比分别上涨0.2%和0.5%,降幅分别比上月收窄0.1个百分点和持平。
2、上证报:前10个月,房地产企业在银行间市场发行债务融资工具2003亿元,同比增长约3%;10月末,民营房企完成注册债务融资工具610亿元,同比增长约21%。今年以来,房地产企业在银行间市场债券融资的发行金额和存续规模稳中有增,其中民企注册规模增长迅速。房地产企业后续合理融资需求的实现具备充足空间。
3、每经网:在7月首轮流拍后,“中国第一高楼”深圳世茂深港国际中心降价26亿元、以104.35亿元的起拍价再度进行公开拍卖。截至11月16日10时拍卖结束,因无人出价再次宣告流拍。此次拍卖共吸引了9715人围观,但却无一人报名。
4、江苏省南京市:发布国有土地使用权挂牌出让公告,共出让18宗涉宅地块的国有土地使用权,总用地面积约56.1万平方米,总起始价135.37亿元。
5、江苏省常州市:拟以挂牌方式出让13宗涉宅用地,总出让面积约59.4万平方米,出让起始总价约96.73亿元。地块均将于12月15日进行网上限时竞拍。本批次地块均未设置地块最高限价,将按照价高者得原则确定竞得人。
股市盘点
1、周四,上证指数报3050.93点,下跌0.71%,成交额3293.64亿。深证成指报9954.40点,下跌1.23%,成交额5212.83亿。创业板指报1978.12点,下跌1.85%,成交额2474.61亿。总体上个股跌多涨少,全市场超4100只个股下跌。两市成交额8507亿,较上个交易日缩量1393亿。盘面上,传媒、抖音概念、华为昇腾、旅游等板块涨幅居前;BC电池、CRO、次新股、锂矿等板块跌幅居前。北向资金全天净卖出21.9亿元,其中沪股通净卖出16.05亿元,深股通净卖出5.86亿元。
2、周四,恒生指数跌1.36%,报17832.82点。恒生科技指数跌1.85%,报4049.72点。国企指数跌1.41%,报6116.7点。短视频概念股、电力股、煤炭股、航空股部分上涨,快手涨3%、华能国际电力逆势上涨2.58%;科技股、大金融股、中字头、半导体多数走低。南向资金净买入43.39亿港元。其中,港股通(沪)净买入20.9亿港元,港股通(深)净买入22.49亿港元。
3、截至11月16日,北交所上市公司231家,当日新增2家。总市值2889.22亿元,成交金额29.93亿元。
4、两市融资余额:截至11月15日,上交所融资余额报8323.58亿元,较前一交易日增加19.85亿元;深交所融资余额报7528.23亿元,较前一交易日增加24.31亿元;两市合计15851.81亿元,较前一交易日增加44.16亿元。
5、证券日报:高毅资产、高瓴集团和景林资产三季度美股持仓均有不同程度调整。从头部私募当期持有美股情况来看,科技股和消费股是重点持有对象,主要原因可能在于该类板块投资机会更加突出,但从中期布局来看,仍然面临诸多不确定性因素。
6、证券时报:新三板申报挂牌热度再起。10月30日以来,共有22家企业的挂牌申请文件获得全国股转公司受理,多家企业为专精特新“小巨人”企业。直联审核机制或将更快帮助企业实现登陆板块的目的。“北交所深改19条”的实施将更好地支持“专精特新”企业发展壮大。
7、证券日报:三季度末,险资机构对房地产行业的重仓股数量环比减少了1.08亿股,持仓市值减少26.51亿元,险资“撤离”趋势明显,险企减持地产股主要是为规避风险。不过,目前不动产领域依然有配置价值,险资在减持地产股的同时,可以加大对该领域的投资力度。
8、中经网:监管部门正开展保险公司股权投资情况排查。重点排查,保险公司投资的各级非保险子公司;保险公司、各级非保险子公司投资的非控制型未上市企业;保险公司通过私募股权投资基金控制的各级未上市企业。排查会促进股权投资市场进一步规范,但不会影响保险公司股权投资积极性。
9、上证报:A股、港股市场均出现回暖。在估值性价比凸显、政策暖风频吹的背景下,不少外资机构持有优质中国资产的数量及市值均在增加。近日,高盛、瑞银接连发布中国经济展望报告,看好中国经济持续回升。
10、中证报:四季度以来,不少上市公司因回购股份事项披露前十大流通股东变动情况,多位知名基金经理最新调仓动作浮现。杨锐文、葛兰、傅鹏博等“顶流”基金经理在四季度密集布局,其中有多只个股单独获得多位知名基金经理重仓,新能源、大消费和医药三大行业备受追捧。
11、证券日报:截至11月15日,年内A股公司已合计发布1731份回购预案,拟回购上限合计达909.52亿元。仅11月以来,就有102家公司发布回购预案,预计回购金额上限为75.03亿元,为10月同期的3.8倍。上市公司通过回购来筑起市场“信心墙”。从行业来看,基础化工、机械设备和农林牧渔行业回购金额较高。
12、韩国金融监督院:正在考虑一系列惩罚非法卖空者的方案,包括禁止他们交易股票长达10年。当局还在寻求限制韩国企业任命非法卖空者担任高管。
13、美国SEC:马云家族信托全资拥有的JC Properties Limited和JSP Investment Limited,拟于11月21日出售阿里巴巴创始人股份,均为500万股美国存托股份(ADS),共涉及股票市值8.707亿美元。
14、阿里巴巴:第三季度,营收2247.90亿元,同比增9%;净利润266.96亿元,同比扭亏为盈;坚决加大对阿里云的持续战略投入,确保阿里云专注于“AI+云计算”发展战略,打造AI时代技术领先的云计算服务。
15、龙高股份(5连板):公司总股本1.28亿股,控股股东龙岩投资发展集团-771771中国威尼斯.Cm·官方App Store持有公司限售股7684.8万股,占公司总股本60.04%,其余外部流通股占比39.96%,相对较小,可能存在非理性炒作风险,提醒广大投资者注意二级市场交易风险,审慎投资。
16、北方华创:收到实际控制人北京电控出具的《关于无偿划转北方华创科技集团-771771中国威尼斯.Cm·官方App Store股权事项的通知》,将七星集团持有的公司33.61%的股权无偿划转至北京电控。划转完成后,控股股东将由七星集团变更为北京电控,实际控制人仍为北京电控。
财富聚焦
1、经济日报:“双11”最初的主旋律就是低价,如今又回归初心。不过,已不是15年前的低价。如今的低价,是电商平台迭代升级的结果,还是一场兼具广度和深度的“持久战”。比起低价,更重要的是推动形成“优质低价商品供给、满足消费需求、商家挣钱”的正向循环。
2、证券日报:上市公司积极出手绑定高端人才。11月以来有超20家公司公布股权激励计划。多数公司的激励对象包括在公司任职的董事、高级管理人员、中层管理人员、核心技术骨干以及董事会认为需要激励的其他人员等。
3、财经早餐:热点出不停,追踪你想听。出版业在过去似乎进入一条连年增长的快车道,然而近年来却放缓了脚步,是什么原因导致其增速放缓?目前业绩恢复的如何?当下是否具备合理的配置属性?财友们快快划到文末查看今天的财秘追踪#出版:攻守兼备,破陈立新
行业观察
1、央视新闻:药品联合采购办正式公布第九批国家组织药品集采中选的41种药品和价格,中选结果将于2024年3月实施。本次集采涵盖心脑血管疾病、胃肠道疾病、精神疾病等常见病,以及急抢救药、短缺药等重点药品。2018年以来,国家医保局已组织开展九批国家组织药品集采,共纳入374种药品,平均降幅超50%。
2、中国通信院:联合中国卫通、中信科移动通信共同完成了基于中星26高通量卫星的5G NTN透明转发场景端到端在轨试验。试验初步验证了高轨通信场景下NTN技术在网络架构、接口协议和业务性能等方面的技术可行性,实现了NTN技术在高轨卫星上的全链路贯通。
3、上证报:CCER碳交易、ESG等正在构建整体的金融循环系统。近年来,商业模式和盈利能力相对较好的节能、新能源领域,成为资本追逐的领域。各细分赛道头部企业投产迅速,且不乏跨界“入局者”。更多金融资源的支持,必将进一步促使绿色发展企业更快地成长。
4、IDC:第三季度,中国平板电脑出货量约为705万台,同比下降3.4%。其中消费市场同比下降4.3%,商用市场同比增长7.4%。主要品牌华为、小米、vivo 出货量逆势增长。平板出货量好于预期,主流品牌通过技术创新实现业务增长;商用市场也继续恢复性增长。
5、经济日报:快递行业“不及时送货上门”“不经同意放快递柜”等末端服务问题持续被吐槽,有的“收件人”更是变成了“取件人”。应改革和完善对快递人员的业务考核机制。还要适当让利给网点,并督促网点将派单费落实到位。这样,快递员才有动力服务得更好。
6、TrendForce:由于供应商报价和第四季度合约上涨的预期,本周DRAM现货价格小幅上涨,并在持续减产的情况下企稳。NAND闪存现货市场中,年底销售高峰结束前,多款封装芯片的询价曾一度活跃,但由于暂时涨价已经足够,成交量并未大幅放大。
公司要闻
1、小米:公布面向人车家全生态的全新技术品牌“小米澎湃智联”。小米澎湃智联现已拥有9000+品牌生态伙伴,接入平台设备达到了6.55亿台。
2、礼来:计划在德国西部投资数十亿美元建厂。该项目将由礼来全额资助,目前市场对公司的糖尿病药物Mounjaro的需求激增,现在也被用于减肥。目前还不清楚该工厂将生产什么产品。
环球视野
1、SpaceX:再次发射星舰的计划获得美国监管部门许可。此前,在4月遭遇发射失败,火箭在发射升空3分钟后,发生非计划内的解体,继而发生爆炸被迫中止任务。当前目标是在11月17日进行星舰的第二次试验发射。
金融数据
1、新三板:11月16日,合计挂牌6286家公司,当日增加1家,成交金额2.22亿。三板成指报875.69,跌0.3%,成交额0.94亿。
2、国内商品期货:截至11月16日下午收盘,多数收涨,焦煤涨超3%,PTA、焦炭、对二甲苯涨超2%,纸浆、短纤、20号胶、鸡蛋、氧化铝、螺纹钢涨超1%;原油跌超2%,燃料油、铁矿石、碳酸锂、菜籽油跌超1%。
3、国债:11月16日,2年期国债期货主力合约TS2312上行0.03%至100.990;5年期国债期货主力合约TF2312上行0.13%至102.130;10年期国债期货主力合约T2312上行0.16%至102.200。10年期国债利率跌0.75BP,至2.66%;10年期国开债利率跌0.95BP,至2.71%。
4、上海国际能源交易中心:11月16日,原油期货主力合约2401,以592.1元/桶收盘,下跌14.9元,跌幅为2.45%。全部合约成交264542手,持仓量增加4521手至70856手。主力合约成交108453手,持仓量增加4302手至38054手。
5、央行:11月16日,进行3770亿元7天期逆回购操作,中标利率为1.80%,与此前持平。因当日有2020亿元7天期逆回购到期,实现净投放1750亿元。
6、Shibor:隔夜报1.9070%,上涨4.40个基点。7天报1.9510%,上涨5.50个基点。3个月报2.4570%,上涨0.40个基点。
7、人民币:在岸人民币兑美元16:30收盘,报7.2515,跌0.1713%,人民币中间价报7.1724,涨0.0390%。NDF:3个月报7.1710,6个月报7.1485,1年报7.0760,2年报6.9560。
8、上海环交所:11月16日,全国碳市场碳排放配额挂牌协议交易成交量335036吨,成交额2395.19万元,收盘价71.53元/吨,跌2.43%。
9、亚洲:日经225指数跌0.28%,报33424.41点。韩国KOSPI指数涨0.06%,报2488.18点。
10、美股:道指收跌0.13%,报34945.47点;纳指收涨0.07%,报14113.67点;标普500收涨0.12%,报4508.24点。
11、欧洲:英国富时100收跌1.01%,报7410.97点;德国DAX30收涨0.24%,报15786.61点;法国CAC40收跌0.57%,报7168.40点。
12、黄金:COMEX 12月黄金期货收涨1.17%,报1987.3美元/盎司。
13、原油:WTI 12月原油期货收跌4.9%,报72.9美元/桶;布伦特1月原油期货收跌4.63%,报77.42美元/桶。
14、波罗的海干散货指数:涨4.15%,报1758点。
·出版:攻守兼备,破陈立新·
► 华泰证券:出版行业准入门槛高,义务教育教材尚未开放给民营企业,一般由头部地方国有公司负责,资质壁垒具有唯一性。同时,出版公司教辅主业业绩稳健,盈利能力良好。需求端来看,教材教辅的核心目标群体为在校学生,属于刚需市场,受宏观经济的影响较小,近年来在校人数呈现稳步上升趋势。2018-2022年,出版行业整体毛利率和净利率基本维持在30%和5%以上,盈利能力稳定。
► 中泰证券:近期,出版行业营收及利润在一般图书消费复苏偏弱叠加线上渠道折扣力度加大影响下有所承压,行业整体2023Q1-Q3业绩保持稳健,营收1072.6亿元,同比增长4.2%;净利润130.0亿元,同比增长7.9%。央企和地方国企出版集团业绩整体稳增,费用控制良好,盈利能力保持平稳;民营出版公司业绩及费用率波动较大,继续呈分化趋势。伴随步入Q4图书促销活动密集期,市场景气度有望逐步回暖。
► 首创证券:出版行业高分红、低估值,具备较强防御属性,2020-2022年,部分国有出版公司的分红率维持在50%以上。叠加板块整体低估值的特性,股息率较高,基本保持在5%以上。且具备AI教育赋能、数据语料等优势,出版板块经历过前期调整后,目前板块内头部公司PE仅处于10-12倍,安全边际明显,在主线不够明朗的行情下以及年末估值切换等时点具备较高配置价值。
► 申万宏源:AI赋能传统出版,共筑“AI+教育”新生态。AI当前可以应用于选题策划、营销推广等环节降本增效。教育方面,当前海外AI+教育加速融合,相关产品需求旺盛,而国内AI教育尚在早期阶段。伴随国内相关政策催化投入不断增加,出版企业尤其是地方性国企依托内容、渠道、资金等优势有望深度参与“AI+教育”行业变革,打开第二增长曲线。建议关注AI+教育布局领先相关标的。